یادداشت های سفته می توانند کمتر از وعده داده شده باشند

بروزرسانی: FINRA در حال استفاده مجدد از این هشدار در مورد پاشنه اقدامات انضباطی خود در رابطه با فروش کلاهبرداری یادداشت های سفته به بازیکنان NFL و NBA است. در ژوئن سال 2014 ، یک هیئت شنوایی FINRA واشنگتن ، D. C. Trade Security Securities ، Inc را اخراج کرد و مدیرعامل و رئیس جمهور خود را برای فروش کلاهبرداری بیش از 19 میلیون دلار در یادداشت های سفته منع کرد. هشدار خطرات مرتبط با سفته ها و تهدید مداوم طرح های نت سفته را شرح می دهد که تنها هدف آنها جعل سرمایه گذاران است.

کلاهبرداری های مربوط به سفته ها ، سرمایه گذاران ده ها میلیون دلار را سرقت می کنند. وعده نرخ بهره بالا و تضمین شده بالا (برخی از 26 درصد) باعث می شود که این افراد در محیط با نرخ کم نرخ امروزی جذاب باشند.

سرمایه گذاران که خرید یادداشت های سفته را در نظر می گیرند ، باید آنها را به طور کامل بررسی کنند. برخلاف بسیاری از سرمایه گذاری ها امروز ، یادداشت های سفته ساده و ایمن به نظر می رسند و به نظر می رسد جایگزین جذاب برای سهام و اوراق قرضه است. در حالی که آنها می توانند سرمایه گذاری های قانونی باشند ، برخی از یادداشت های سفته که به طور گسترده به سرمایه گذاران انفرادی فروخته می شوند ، کلاهبرداری هستند. طرح های کلاهبرداری اخیر شامل یادداشت های سفته است که گفته می شود با سرمایه گذاری در املاک و مستغلات ، خزانه داری ایالات متحده ، شرکت های کارگزاری و انواع مشاغل از جمله مواردی که برنامه نویسی رادیویی مربوط به امور مالی شخصی را تولید می کند ، تأمین می شود. سرمایه گذاران باید سرمایه گذاری مورد نظر خود را درک کنند و از علائم هشدار دهنده که ممکن است یک کلاهبرداری باشد ، آگاه باشند.

سفته چیست؟

سفته نوعی بدهی است که شرکت ها گاهی اوقات مانند وام برای جمع آوری پول از آن استفاده می کنند. این شرکت از طریق یادداشت ها قول می دهد وجوه خریدار (اصلی) را برگرداند و در ازای وام گرفتن پول ، پرداختهای ثابت را به خریدار پرداخت کند. یادداشت های سفته شرایط یا دوره های بازپرداخت را تعیین کرده اند ، از چند ماه تا چند سال.

حتی یادداشت های سفته قانونی شامل خطرات است - شرکت صدور آنها ممکن است مشکلاتی داشته باشد ، مانند رقابت ، مدیریت بد یا شرایط شدید بازار که باعث می شود شرکت وعده خود را برای پرداخت بهره و اصلی برای توجه به خریداران انجام دهد. سرمایه گذاران همچنین باید بدانند که یادداشت های حقوقی تقریباً منحصراً به سرمایه گذاران شرکت و سایر سرمایه گذاران پیشرفته ، که دارای تخصص و اطلاعات هستند برای تعیین اینکه آیا این سرمایه گذاری خوب است ، به بازار عرضه می شوند.

مشکل چیست؟

مشکلات مربوط به سفته ها در سه دسته اصلی قرار می گیرد: کلاهبرداری و فریب سرمایه گذاران ، اوراق بهادار ثبت نشده و فروشندگان ثبت نشده.

کلاهبرداری و فریب سرمایه گذار

برنامه های یادداشت سفته تقلبی اغلب با بیانیه های فریبنده مانند: 1) سرمایه گذاران بازده بسیار بالا و دو رقمی دریافت می کنند. 2) بازده تضمین شده است. و 3) یادداشت ها برای تضمین آنها توسط وثیقه پشتیبانی می شوند. غالباً ، طرح های نت سفته ، سالمندان و پس انداز بازنشستگی آنها را هدف قرار می دهند.

نمونه زندگی واقعی

FINRA تجارت موفقیت شرکت و مدیرعامل خود را برای فروش کلاهبرداری بیش از 19 میلیون دلار در یادداشت های سفته به 58 سرمایه گذار ، که بسیاری از آنها بازیکنان فعلی یا سابق NFL و NBA هستند ، ممنوع اعلام کرد ، در حالی که حقایق مادی را نادرست یا حذف می کند. بیشتر یادداشت ها قول داده اند که نرخ سود سالانه 12. 5 درصد را به صورت ماهانه در طی سه سال بپردازند ، با برخی از یادداشت ها قول می دهند سود آن را به میزان 26 درصد بپردازند.

اوراق بهادار ثبت نشده

اگرچه ممکن است کسانی که آنها را می فروشند ، آن را نمی دانند یا نمی پذیرند ، این یادداشت های سفته معمولاً اوراق بهادار هستند و باید در SEC یا دولتی که در آن فروخته می شوند ثبت شوند - یا باید طبق قانون معافیت خاصی از ثبت نام داشته باشند. اگر این یادداشت ثبت نشده باشد ، قبل از فروش توسط تنظیم کننده ها مورد بررسی قرار نمی گیرد و سرمایه گذاران مجبورند تحقیقات خود را انجام دهند تا تأیید کنند که این شرکت می تواند بدهی خود را بپردازد.

فروشندگان ثبت نشده

این یادداشت های سفته معمولاً اوراق بهادار هستند ، اما کسانی که آنها را می فروشند اغلب مجوز فروش اوراق بهادار لازم را ندارند. اگر کارگزاران ثبت نام شده درگیر شوند ، ممکن است بدون تأیید شرکت های خود یادداشت ها را بفروشند.

چگونه از خود محافظت کنیم

اگر به فکر سرمایه گذاری در یک سفته هستید ، باید نکات زیر را با دقت در نظر بگیرید:

بپرسید که چرا فروشنده می خواهد به شما بفروشد.

یادداشت های سفته شرکت به طور کلی به خریداران پیشرفته فروخته می شوند که می توانند تحقیقات خود را در مورد شرکت صدور یادداشت ها انجام دهند تا مشخص کنند که آیا این یادداشت ها معامله خوبی هستند یا خیر. این واقعیت که یادداشت های سفته به سرمایه گذاران انفرادی فروخته می شوند ، خود سیگنال خطر است.

از تاکتیک های فروش پر فشار احتیاط کنید.

هیچ متخصص سرمایه گذاری معتبری نباید شما را به تصمیم فوری در مورد یک سرمایه گذاری سوق دهد ، یا به شما بگوید که باید "اکنون عمل کنید". اگر کسی شما را تحت فشار قرار می دهد تا در مورد خرید سفته تصمیم بگیرید ، پاک شوید. حتی اگر کلاهبرداری صورت نگیرد ، این نوع فشار نامناسب است.

بررسی بررسی چک

با پایگاه داده EDGAR SEC بررسی کنید تا ببینید آیا یادداشت ها ثبت شده اند یا خیر.(به یاد داشته باشید که بیشتر سفته ها اوراق بهادار هستند و باید در SEC و ایالتی که در آن فروخته می شوند ثبت شوند، مگر اینکه به طور خاص طبق قانون از ثبت معاف باشند.) با تنظیم کننده اوراق بهادار ایالتی خود بررسی کنید که آیا سرمایه گذاری و فروشنده مطابقت دارند یا خیر. با قوانین اوراق بهادار ایالت شما.

از FINRA BrokerCheck دیدن کنید تا ببینید آیا فرد حرفه ای سرمایه گذاری ثبت نام کرده است یا سابقه انضباطی دارد. با Better Business Bureau جایی که شرکت صادر کننده یادداشت ها در آن قرار دارد بررسی کنید تا شکایتی علیه شرکت پیدا کنید.

نقش کارگزار

اگر از طریق دلال خرید می کنید، بپرسید که آیا اسکناس از طریق شرکت کارگزار فروخته می شود یا خیر. در غیر این صورت، "فروخته می شود" و از حمایت های مهم سرمایه گذار که ناشی از تعهدات نظارتی کارگزار و شرکت است، غافل خواهید شد. مراقب باشید که کارگزار شما خارج از نظارت شرکت عمل می کند. اینها ممکن است شامل استفاده از یک آدرس ایمیل شخصی به جای آدرس مرتبط با شرکت کارگزاری، اظهارات مربوط به سرمایه گذاری شما باشد که دارای سربرگ شرکت نیست یا به نظر می رسد از یک نهاد جدید غیر مرتبط با شرکت کارگزاری منشاء می گیرد یا چاپ هایی که شبیه آنها هستند. از یک کامپیوتر خانگی آمده است.

بازگشت تضمینی

بدانید که یک فروشنده نمی تواند بازده خاصی را تضمین کند. حتی اگر اسکناس سود ثابتی داشته باشد، سرمایه گذاری ممکن است آن مبلغ را نپردازد - یا اصل سرمایه شما را به شما برگرداند. علاوه بر این، فروشنده ممکن است بگوید اسکناس ها بیمه شده اند، اما به این موضوع اشاره نکند که ممکن است بیمه گر قانونی نباشد - و خارج از ایالات متحده و خارج از دسترس قوانین ما باشد.

بازده بالا

سفته ها معمولاً بازدهی دو رقمی ارائه می دهند - حتی زمانی که بازده فعلی سرمایه گذاری های با درآمد ثابت بسیار پایین تر است. اما حتی برای اسکناس هایی که بازدهی تک رقمی دارند، حتماً شرایط حاکم بر بازار را در نظر بگیرید. و مراقب این ادعاها باشید که سرمایه گذاری می تواند بازدهی بالاتر از بازار ارائه دهد. به یاد داشته باشید که هر چه بازده بالقوه بیشتر باشد، ریسک بیشتر است.

کمیسیون های گزاف

به طور خاص بپرسید که فروشنده چقدر غرامت می گیرد. کمیسیون های عادی به ندرت از 5 درصد تجاوز می کنند. این یادداشت ها بسیار بیشتر به فروشنده پیشنهاد می کنند، تا 30 درصد یا حتی 50 درصد.

شرکت صادر کننده

بپرسید که چگونه شرکت صدور یادداشت ها بازدهی را برای پرداخت علاقه شما ایجاد می کند. دریابید که چه بخشی از پولی را که شرکت دریافت می کند با هزینه های بازاریابی و مروج استفاده می شود ، که ممکن است به شانس شرکت برای بازپرداخت شما آسیب برساند.

اگر به تمام سوالات خود پاسخ خوبی ندارید ، از این پیشنهاد دور شوید.

قبلاً سرمایه گذاری کرده اید؟

اگر فکر می کنید درگیر کلاهبرداری از سفته هستید ، سریع عمل کنید ، زیرا قانون زمان شما را برای اقدام قانونی محدود می کند.

شما می توانید از FINRA ، SEC ، مدیر اوراق بهادار دولتی خود شکایت کنید ، و اگر یک نماینده بیمه یادداشت ها را به شما ، کمیسر بیمه ایالتی خود فروخته است.

به یاد داشته باشید: وکلائی که استخدام می کنید و برای آنها هزینه می کنید ، گاهی اوقات به شما کمک می کند تا پول خود را از یک معامله مشکل پس بگیرید ، اما بهترین راه برای حفظ پول خود این است که در وهله اول شرکت نکنید.

برای دریافت آخرین هشدارهای سرمایه گذار و سایر اطلاعات مهم سرمایه گذار برای اخبار سرمایه گذار ثبت نام کنید.< Span> بپرسید که چگونه شرکت صدور یادداشت ها بازده ای را برای پرداخت علاقه شما ایجاد می کند. دریابید که چه بخشی از پولی را که شرکت دریافت می کند با هزینه های بازاریابی و مروج استفاده می شود ، که ممکن است به شانس شرکت برای بازپرداخت شما آسیب برساند.