8 مزیت برتر گزینه های معاملاتی

بنابراین، قبلاً چند مقاله در مورد معاملات گزینه ها خوانده اید، یا شاید دوستانی دارید که آنها را معامله می کنند، اما هنوز این کار را انجام نداده اید. این همه هیاهو چیست؟

در این پست، پروژه فاینانس قصد دارد لیستی از هشت مزیت برتر گزینه های معاملاتی را به اشتراک بگذارد.

پرش به

وسایل غذاخوری

• در مقایسه با سهام، گزینه ها به سرمایه کمتری نیاز دارند.

   

شماره 1: سرمایه مورد نیاز کمتر

سرمایه گذاری در سهام گران است، به خصوص برای سرمایه گذاران جوان که کار زیادی ندارند. به عنوان مثال، سرمایه مورد نیاز برای سرمایه گذاری های سهام را در جدول زیر در نظر بگیرید:

همانطور که می بینید، خرید سهام به مبالغ قابل توجهی نیاز دارد، به خصوص برای سرمایه گذاران جوانی که تازه شروع به کار کرده اند. مطمئناً، می توانید چند سهم را اینجا و آنجا بخرید، اما برای تجربه بازدهی مناسب، قیمت سهام باید به میزان قابل توجهی افزایش یابد، و خرید تعداد کم سهام از نظر کارمزد بسیار ناکارآمد است.

با گزینه ها، می توانید استراتژی هایی را پیاده سازی کنید که وارد کردن آنها به چند صد دلار نیاز دارد. در اینجا دو موقعیت گزینه فرضی وجود دارد که می توانید وارد کنید و پیاده سازی آنها به مبالغ قابل توجهی پول نیاز ندارد:

فروش کندور آهنی 2 دلاری به قیمت 1. 00 دلار

اسپرد 3 دلاری را به قیمت 1. 00 دلار بفروشید

همانطور که می بینید، برخی از استراتژی های گزینه را می توان با سرمایه مورد نیاز بسیار پایین اجرا کرد. با این حال، مهم است که توجه داشته باشید که در صورت بازنده شدن یک موقعیت، همیشه باید زیان احتمالی پرتفوی خود را در نظر بگیرید.

بهترین کارگزاری برای معامله گران

ما سال هاست که با tastytrade معامله می کنیم و از هزینه های مناسب برای معامله گران سود می بریم:

• معاملات سهام آزاد
• 10 دلار سقف کمیسیون به ازای هر پای گزینه
• بستن معاملات به صورت رایگان*
• حداکثر هزینه 10 دلاری برای هر سفارش رمزنگاری شده

از لینک زیر برای بررسی پیشنهاد جایزه ثبت نام 100 تا 2000 دلاری tastytrade استفاده کنید.

* هزینه های مبادله، تسویه و نظارت قابل اعمال همچنان برای همه معاملات افتتاحیه و بسته شدن اعمال می شود، به استثنای سفارش های ارزهای دیجیتال که مشمول کارمزد مبادله، تسویه، و نظارتی نیستند.

شماره 2: گزینه ها به شما امکان استفاده از اهرم را می دهند

دلیل دومی که سرمایه گذاران باید تجارت گزینه ها را بیاموزند این است که گزینه ها به شما توانایی استفاده از اهرم را می دهند. در حالی که اهرم یک سلاح کشتار جمعی برای افراد ناآماده و ساده لوح است، اهرم زمانی می تواند قدرتمند باشد که به درستی (و با برنامه) اجرا شود.

بیایید نگاهی بیندازیم که چگونه گزینه ها می توانند اهرم ایجاد کنند:

همانطور که در اینجا می بینیم ، خرید 100 سهم از هر یک از این سهام بین 10،000 تا 80،000 دلار هزینه دارد. با این حال ، یک سرمایه گذار می تواند یک گزینه تماس با پول را خریداری کند و 100 سهام هر سهام را برای یک سال با کسری از هزینه کنترل کند. در هر حالت ، استفاده از گزینه تماس برای به دست آوردن قرار گرفتن در معرض 100 سهام سهام می تواند با 10 ٪ از هزینه خرید سهام حاصل شود.

بیایید به پتانسیل بازگشت در گزینه تماس AAPL از جدول قبلی بر اساس قیمت های مختلف سهام در یک سال نگاه کنیم:

همانطور که مشاهده می کنید ، خرید گزینه تماس به جای سهام ، با افزایش قیمت سهام ، پتانسیل بازده عظیمی را فراهم می کند. علاوه بر این ، گزینه تماس با کاهش قیمت سهام پتانسیل ضرر محدودی دارد.

با این حال ، اگر قیمت سهام به مبلغ معینی افزایش نرود ، خرید گزینه تماس سودآور خواهد بود ، و شاید شما نمی خواهید استراتژی را اجرا کنید که وقتی قیمت سهام تغییر نمی کند ، پول را از دست می دهد.

بیایید به پتانسیل سود و زیان در 60 روز تا زمان استراتژی گزینه های انقضا که برای اجرای آن به 750 دلار نیاز دارد ، نگاه کنیم. باز هم ، ما از گزینه های AAPL برای مثال استفاده خواهیم کرد:

با استفاده از این استراتژی گزینه های خاص ، بازده 33 ٪ در 60 روز بدون هیچ گونه تغییر در قیمت سهام قابل دستیابی است. علاوه بر این ، هنگامی که قیمت سهام فروپاشید ، ضرر و زیان کمتر از داشتن 100 سهام سهام است. صید چیست؟خوب ، پتانسیل سود استراتژی گزینه ها محدود است ، در حالی که داشتن سهام سهام دارای پتانسیل سود نامحدود است.

به طور خلاصه ، گزینه ها به سرمایه گذاران امکان اجرای استراتژی ها را با هزینه کم ورود می دهند. علاوه بر این ، استراتژی ها را می توان برای سودآوری از سناریوهای خاص سفارشی کرد ، که ما را به دلیل بعدی می رساند که هر سرمایه گذار باید تجارت گزینه ها را بیاموزد.

شماره 3: استراتژی خود را سفارشی کنید

همانطور که در مثالهای قبلی دیدید ، گزینه ها راه هایی را برای سفارشی سازی استراتژی ها بر اساس تئوری های سرمایه گذاری خود در مورد یک سهام خاص در اختیار سرمایه گذاران قرار می دهد. در اینجا چند روش ارائه شده است که معاملات می توانند سفارشی باشند:

• یک بازه زمانی تجاری به اندازه چند ساعت کوتاه مدت یا به همان اندازه دو سال داشته باشید.
• سود هنگامی که قیمت سهام افزایش می یابد ، در یک محدوده مشخص باقی می ماند ، کاهش می یابد یا حتی در مقابل موقعیت شما حرکت می کند.
• سود در درجه اول از گذراندن زمان یا تغییر در سطح ترس در بازار.
• در حالی که منتظر فروش آن سهام با قیمت بالاتر (با استراتژی تماس تحت پوشش) هستید ، هر ماه درآمد خود را در سهام سهام خود ایجاد کنید.
• هر ماه در حالی که منتظر خرید سهام سهام با قیمت پایین تر (با استراتژی فروش) هستید ، هر ماه جریان درآمد ایجاد کنید.

به عنوان نمونه ، عملکرد این استراتژی گزینه های خفه کننده را بررسی کنید که تا زمانی که قیمت سهام در یک محدوده مشخص باقی بماند سود می برد:

نمودار بالا فقط یک نمونه از چگونگی استفاده از گزینه ها برای سفارشی کردن استراتژی شما را نشان می دهد. گذشته از سفارشی سازی استراتژی خاص خود ، گزینه ها به شما امکان می دهند احتمال تخمین زده شده در کسب و کار در یک تجارت خاص را انتخاب کنید.

شماره 4: می توانید احتمالات خود را انتخاب کنید

هنگام خرید سهام سهام ، قیمت سهم باید برای شما افزایش یابد. به صورت کوتاه مدت ، احتمال افزایش سهام یا کاهش از قیمت فعلی آن 50 ٪ تخمین زده می شود. این بدان معناست که احتمال کسب درآمد از خرید یا کوتاه کردن سهام تقریباً 50 ٪ است.

با گزینه ها ، احتمال تخمین زده شده در کسب درآمد می تواند زیر یا بالاتر از 50 ٪ باشد. به طور خاص ، معامله گران گزینه ها می توانند بر اساس رابطه ریسک و پاداش استراتژی پیشنهادی خود ، احتمال تخمین زده شده در تجارت را انتخاب کنند.

به عنوان مثال ، معامله گران که در درجه اول گزینه ها را می فروشند ، معمولاً از پتانسیل ضرر بیشتری نسبت به پتانسیل پاداش برخوردار هستند و بنابراین احتمال سود را دارند که بیشتر از 50 ٪ است. از طرف دیگر ، معامله گران که گزینه های خود را خریداری می کنند ، معمولاً از پتانسیل سود بیشتری نسبت به پتانسیل ضرر برخوردار هستند و بنابراین احتمال سود را که کمتر از 50 ٪ است ، دارند.

بنابراین ، اگر شما یک معامله گر هستید که ترجیح می دهید ریسک محدود و پتانسیل پاداش بالایی داشته باشید ، استراتژی شما احتمال کمتری از سود خواهد داشت. از طرف دیگر ، اگر با داشتن پتانسیل ضرر بیشتری نسبت به پاداش خوب هستید ، استراتژی شما احتمال سود بالایی خواهد داشت. در هر صورت ، می توانید کدام یک از معادله ای را که می خواهید روی آن قرار دهید ، انتخاب کنید و حتی معاملات احتمال بالا را با برخی از معاملات با احتمال کم تعادل دهید.

شماره 5: برای کاهش خطر می توان از گزینه ها استفاده کرد

وقتی بیشتر افراد در مورد گزینه ها می شنوند ، به طور معمول می شنوند که چقدر خطرناک هستند. صادقانه بگویم ، این نظرات ضروری است ، زیرا بسیاری از افراد از گزینه های سوء استفاده می کنند و آنها را با رویکردهای بسیار پرخطر که محکوم به شکست هستند ، پیاده سازی می کنند.

با این حال ، گزینه ها می توانند (و اغلب) برای کاهش خطر موجودی موجود یا موقعیت گزینه استفاده شوند. بیایید نمونه ای از چگونگی استفاده از گزینه ها برای از بین بردن پتانسیل ضرر موقعیت طولانی سهام زیر قیمت خاص را بررسی کنیم:

همانطور که در اینجا می بینیم ، از گزینه ای برای کاهش ضرر و زیان موقعیت سهام زیر قیمت مشخص استفاده می شود. بدون گزینه Put ، ضرر 5000 دلار در بدترین نقطه است. با این حال ، موقعیت سهام که توسط یک گزینه Put محافظت می شود ، فقط در بدترین نقطه 2،368 دلار از دست می دهد.

در اینجا مثالی از نحوه استفاده از گزینه های تماس برای کاهش خطر موقعیت طولانی سهام آورده شده است:

در این مثال ، واضح است که موقعیت تماس تحت پوشش (فروش تماس با 100 سهام سهام) در کل زمان بهتر از موقعیت سهام عمل می کند. مهمتر از همه ، ضرر و زیان در موقعیت تماس تحت پوشش همیشه کمتر از ضررهای موجود در موقعیت سهام به خودی خود بود.

دو مثال آخر نشان می دهد که چگونه اجرای ساده گزینه ها می تواند خطر موقعیت های موجود را کاهش دهد.

شماره 6: می توانید گزینه ها را با سرمایه گذاری سهام ترکیب کنید

دلیل شماره 6 برای اینکه چرا سرمایه گذاران باید گزینه های تجارت را یاد بگیرند این است که شما مجبور نیستید گزینه های تجارت یا سرمایه گذاری سهام را انتخاب کنید. شما می توانید هر دو را انجام دهید!

گزینه ها یک مکمل عالی برای سرمایه گذاری در سهام است. از این گذشته ، گزینه ها مشتقات سهام هستند ، این بدان معناست که قیمت آنها از سهام است که علیه آنها معامله می شوند.

شما به عنوان یک سرمایه گذار سهام که گزینه ها را درک می کند ، خواهید داشت:

• بدانید که چگونه می توانید از گزینه هایی برای ایجاد یک جریان از درآمد ماهانه در سهام خود که قبلاً در اختیار دارید استفاده کنید.
• درک کنید که چگونه خطر را کاهش دهید ، یا در سود سهام سودآور قفل کنید.
• قادر به محاسبه احتمالات تخمین زده شده از تغییرات خاص قیمت سهام در هر دوره زمانی باشید.
• این توانایی را داشته باشید که با نگاه کردن به قیمت های گزینه سهام ، بازار را با توجه به قیمت گزینه های سهام ، ریسک یک سهام خاص را درک کنید.

فواید بسیاری از دانستن گزینه ها به عنوان یک سرمایه گذار سهام وجود دارد. همیشه به یاد داشته باشید که لازم نیست سرمایه گذاری سهام خرید و نگهدارنده را برای تجارت گزینه ها رها کنید ، می توانید هر دو را انجام دهید. چرا خود را محدود کنید؟

شماره 7: شما بیشتر با اقتصاد هماهنگ خواهید شد

به عنوان یک سرمایه گذار سهام ، خرید برخی از سهام بسیار ساده تر است و بازار را به طور همزمان فراموش می کنید زیرا سرمایه گذاری سهام به طور معمول طولانی مدت است.

به عنوان یک معامله گر گزینه ها ، یک احتمال خوب وجود دارد که بیشتر معاملات شما از نظر ماهیت کوتاه مدت (به طور معمول کمتر از 60-90 روز) باشد. در نتیجه ، شما به طور فعال در حال قرار دادن ، تنظیم و بسته شدن معاملات خواهید بود. با قرار گرفتن در معرض بیشتر بازارها از طریق موقعیت های خود ، بیشتر با رویدادهای مربوط به سهام که در آن گزینه های معامله می کنید و همچنین رویدادهای کلان اقتصادی هماهنگ خواهید بود

با قرار گرفتن در معرض بیشتر در بازارها ، احتمال بیشتری وجود دارد که شما به سایر فرصت های تجاری جذاب یا سرمایه گذاری بپردازید.

شماره 8: گزینه های معاملاتی سرگرم کننده است

سرمایه گذاری در بازارها به طور کلی هیجان انگیز است ، اما هیچ چیز کاملاً شبیه به آزادی یا انعطاف پذیری وجود ندارد که با روشهایی که می توانید گزینه های معاملاتی را در نمونه کارها خود اعمال کنید ، وجود ندارد. فرقی نمی کند گزینه های تجاری برای کاهش ریسک ، حدس و گمان تهاجمی یا درآمد ماهانه پایدار ، گزینه های معاملاتی سرگرم کننده ، ساده و ساده است. همه کمی سرگرم کننده هستند ، درست است؟

حرف آخر

برخلاف معاملات سهام ، گزینه ها به سرمایه گذاران هم اهرم و هم انعطاف پذیری را ارائه می دهند. با این حال ، این مزایا در واقع با خطرات اضافه شده همراه است.

معاملات گزینه ها نیاز به کوشش دارد. رویکرد Set-it-and-it در اینجا کار نمی کند. اگر می خواهید تحصیلات خود را در مورد یادگیری در مورد تماس ها و قرار دادن شروع کنید ، لطفاً مقاله جامع ما را در زیر ، معاملات گزینه های مبتدیان بررسی کنید.

درس بعدی

11 نکته برای معامله گران گزینه ها

31 دسامبر 2021

تماسهای در مقابل توضیح داده شده است

20 نوامبر 2021

معاملات گزینه برای مبتدیان

11 نوامبر 2021

منابع اضافی

مزایا و خطرات تجارت گزینه ها |نیل

آموزش گزینه های ProjectFinance

گزینه های استراتژی های معاملاتی مبانی گزینه گزینه یونانیان نوسانات ضمنی انواع سفارش گزینه

درباره نویسنده

کریس باتلر لیسانس خود را در زمینه امور مالی از دانشگاه DePaul دریافت کرد و نه سال تجربه در بازارهای مالی دارد.

کریس کانال YouTube ProjectFinance را در سال 2016 آغاز کرد که بیش از 25 میلیون بازدید از سرمایه گذاران در سطح جهان جمع کرده است.

این اعلان را به اشتراک گذارید

پاسخ دهیدلغو پاسخ

لینک های سریع

پیوندهای دیگر

• یوتیوب
• شرایط و ضوابط
• سیاست حفظ حریم خصوصی

© 2023 ProjectFinance ، کلیه حقوق محفوظ است.

• شرایط و ضوابط
• سیاست حفظ حریم خصوصی

سلب مسئولیت: نه ProjectFinance یا هیچ یک از افسران ، مدیران ، کارمندان ، سایر پرسنل ، نمایندگان ، نمایندگان یا پیمانکاران مستقل ، در چنین ظرفیتی ، یک مشاور مالی دارای مجوز ، مشاور سرمایه گذاری ثبت شده ، کارگزار ثبت شده یا Finra | NFA-MemberمحکمProjectFinance مشاوره سرمایه گذاری یا مالی را ارائه نمی دهد یا توصیه های سرمایه گذاری را ارائه می دهد. ProjectFinance در تجارت معاملات نیست ، و همچنین ProjectFinance موافقت نمی کند حساب های کارگزاری شما را هدایت کند یا مشاوره معاملاتی متناسب با وضعیت خاص شما ارائه دهد. هیچ چیز موجود در محتوای ما ، درخواست ، توصیه ، ارتقاء یا تأیید امنیت خاص ، سایر محصولات سرمایه گذاری ، معامله یا سرمایه گذاری را تشکیل نمی دهد. معاملات معاملات آتی ، گزینه های آینده و معاملات خرده فروشی مبادله ارزی خارجی شامل خطر قابل توجهی از دست دادن است و برای همه سرمایه گذاران مناسب نیست. باید با توجه به شرایط ، دانش و منابع مالی خود با دقت در نظر بگیرید که آیا تجارت برای شما مناسب است. ممکن است تمام یا بیشتر سرمایه گذاری اولیه خود را از دست دهید. نظرات ، داده های بازار و توصیه ها در هر زمان قابل تغییر است. عملکرد گذشته است لزوما نشان دهنده نتایج آینده نیست.

TastyWorks ، Inc. ("TastyWorks") با ProjectFinance ("نماینده بازاریابی") به توافق بازاریابی رسیده است که به موجب آن TastyWorks جبران خسارت به ProjectFinance را برای توصیه خدمات کارگزاری TastyWorks می پردازد. وجود این توافق نامه بازاریابی نباید به عنوان تأیید یا توصیه ProjectFinance توسط TastyWorks و/یا هر یک از شرکت های وابسته آن تلقی شود. نه TastyWorks و نه هیچ یک از شرکت های وابسته آن مسئول شیوه های حفظ حریم خصوصی ProjectFinance یا این وب سایت نیستند. TastyWorks صحت یا محتوای محصولات یا خدمات ارائه شده توسط ProjectFinance یا این وب سایت را تضمین نمی کند. ProjectFinance مستقل است و وابسته به TastyWorks نیست.